多元外汇投资组合风险的测度OA北大核心CHSSCDCSSCI
文章是将GARCH-EVT-COPULA模型用于美元、欧元、日元、港币四种人民币汇率的投资组合风险研究.研究发现,在所选定的时间内,无论是哪种类型的Copula还是哪种置信水平下的风险测度,最小风险的投资组合系数差别并不是很大,投资基本上集中在美元资产.由于t Copula和Clayton Copula比正态Copula能更好的刻画多个资产间的相关结构,在高置信水平下,我们更偏向于用这两种Copula来求组合投资的风险,给投资者提供外汇投资的最优比例参考.
王宗润;谭芳
中南大学,商学院,长沙410083中南大学,商学院,长沙410083
经济学
GARCH-EVT-COPULA模型投资组合风险投资组合系数
《统计与决策》 2010 (13)
银行风险的相关性与经济资本集成研究
134-138,5
国家自然科学基金资助课题(70973145)教育部规划基金(6JA790115)湖南省自然科学基金(06JJ4116)湖南省科技计划资助项目(06FJ3153)
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